Una holding di famiglia conviene quando gli utili escono dalla tua azienda per essere investiti altrove (in un'altra società, in un immobile), oppure quando pensi di vendere l'azienda o di passarla ai figli. Se invece ogni anno ti porti a casa quasi tutto, di solito no: paghi un po' più tasse di prima e in più ti ritrovi una società da tenere in ordine.
Cos'è una holding di famiglia, in parole semplici?
È una società che possiede le quote della tua azienda. Tu sei socio della holding, e la holding è socia dell'azienda. Di solito si parla di holding srl, cioè una srl come le altre, con il suo bilancio, la sua contabilità, le sue scadenze. Si dice «di famiglia» perché spesso i soci sono i membri della stessa famiglia.
Il lavoro di tutti i giorni resta dov'è: l'azienda produce, vende, assume. La holding non fa niente di tutto questo. Tiene le quote e, se l'azienda distribuisce utili, li riceve lei al posto tuo.
Tu e la tua famiglia
Siete i soci della holding
Holding srl
Tiene le quote e riceve gli utili
La tua azienda
Produce, vende, assume
Se l'azienda distribuisce utili, li riceve la holding al posto tuo.
Per questo la domanda giusta riguarda te: una struttura così serve ai tuoi utili e ai tuoi piani? Chi te ne ha parlato come di una scorciatoia sulle tasse ti ha raccontato solo metà della storia.
Se stai ancora scegliendo come organizzare la proprietà, c'è una guida a parte su come scegliere la forma giuridica dell'azienda.
Cosa cambia per gli utili?
Una cosa sola, ma pesante. Quando l'azienda distribuisce un utile a te, che sei una persona, paghi il 26% al momento in cui lo ricevi. Quando lo distribuisce a una holding, la holding paga le tasse solo su un ventesimo dell'importo. Gli utili arrivano quasi senza tasse.
Il 26% però non sparisce. Lo paghi quando i soldi passano dalla holding a te. Se restano nella holding, ne resta il 98,8%, cioè 98.800 € su 100.000: puoi usarli per comprare un'altra società, per un immobile che serve all'attività.
Il vantaggio ha un costo fisso: la holding va tenuta in vita ogni anno, con il suo bilancio, la sua contabilità e le sue scadenze, anche quando non succede niente.
Dall'azienda ti puoi pagare anche in un altro modo, con un compenso da amministratore. È un'altra strada, con le sue regole, e la trovi in quanto pagarti come amministratore della srl.
Un esempio con i numeri
Esempio. Una srl può distribuire quest'anno 100.000 € di utile, già tassato in azienda. Tre strade.
| Senza holding | Con holding che reinveste | Con holding che poi ti gira tutto | |
|---|---|---|---|
| Utile | 100.000 € | 100.000 € | 100.000 € |
| Tasse | 26.000 € (il 26%) | circa 1.200 € | circa 1.200 € alla holding e circa 25.700 € a te |
| Cosa resta | 74.000 € | 98.800 € | circa 73.100 € |
| Dove restano i soldi | A te, subito | Nella holding, da investire | A te |
Cifre tonde dell'esempio. I costi di tenere una società in più non sono contati.
Le cifre qui sopra sono tonde apposta, per vedere il meccanismo. Nel tuo caso entrano l'utile vero, quello che hai già lasciato in azienda negli anni e quello che prevedi di lasciare.
Nella seconda strada restano 24.800 € in più rispetto a quelli che avresti tu senza holding, ma sono ancora nella società e vanno spesi lì. Nella terza hai pagato più del solito: in tasse e nei costi di una società in più, che nel confronto non sono contati. Ti restano 73.100 € invece di 74.000 €.
La seconda strada fa gola, e va letta con cautela: i 98.800 € sono in una società, non sul tuo conto. Se il progetto per cui li lasci lì non esiste, restano fermi, e prima o poi vorrai prenderli.
La differenza non sta nelle tasse risparmiate. Sta in quando le paghi, e in cosa fai con i soldi nel frattempo.
Cosa cambia se un giorno vendi l'azienda?
Se a vendere le quote dell'azienda è la holding, il guadagno della vendita è tassato poco. Il vantaggio c'è solo se ci sono alcune condizioni, tra cui un tempo minimo di possesso delle quote, che si controllano caso per caso. I soldi della vendita arrivano alla holding e lì restano: vanno a te solo quando decidi di prelevarli, pagando il 26%.
Per questo la holding aperta pochi mesi prima di una vendita non funziona. Mancano i tempi minimi, e se una società nasce solo per risparmiare sulle tasse il fisco può non riconoscere il risparmio.
Se la vendita è un'ipotesi anche lontana, ti serve sapere quanto vale la tua azienda, e conviene saperlo prima di decidere come tenerne le quote.
A cosa serve nel passaggio ai figli?
Serve a decidere in un posto solo chi comanda e come si dividono gli utili. Tra i figli, per esempio, ci può essere chi lavora in azienda e chi no: con una holding puoi dare il comando al primo e una parte degli utili anche agli altri, scrivendolo una volta sola.
I figli possono anche non essere ancora in azienda: cominciare presto vuol dire che nessuno deve decidere di corsa e che ognuno ha il tempo di capire che ruolo vuole.
Si prepara quando le scelte sono ancora tutte aperte. Farlo con calma, mentre sei tu a decidere, è tutta un'altra cosa che farlo dopo un imprevisto, con una firma da mettere in fretta.
Quando la holding non conviene?
In tre casi.
- Prelevi tutto, o quasi, ogni anno. Gli utili arrivano alla holding e da lì a te: paghi il 26% come prima e in più mantieni una società.
- L'unico motivo è pagare meno tasse. Se non c'è un progetto vero dietro, il fisco può non riconoscere il risparmio.
- L'azienda è piccola e gli utili sono bassi. Su pochi utili il vantaggio, cioè i soldi in più da reinvestire, è piccolo. Il costo di una società in più, ogni anno, rischia di mangiarselo.
Un esempio tipico: un titolare con la srl in utile che ogni anno si paga la casa, le vacanze e i risparmi di famiglia con i dividendi. Per lui la holding sarebbe un giro in più, con più carte da firmare e un po' più tasse alla fine.
Se sei in quel primo caso, c'è un articolo apposta su come prelevare gli utili dalla srl.
Da dove si parte per decidere?
Prima di tutto chiediti cosa vuoi fare con gli utili nei prossimi anni. Se vuoi reinvestirli, vendere un giorno o passare l'azienda, la holding può essere una soluzione. Se vuoi prelevarli, quasi sempre non serve. Per rispondere ti servono cinque cose.
- Guarda quanto utile è rimasto in azienda negli ultimi tre anni. Se ogni anno lo hai prelevato quasi tutto, hai già una prima risposta.
- Scrivi cosa vuoi farne nei prossimi cinque. Investire, mettere da parte, prelevare: sono tre strade diverse e la holding conviene solo a due.
- Chiediti se all'orizzonte c'è un passaggio o una vendita. Anche tra dieci anni, perché i tempi minimi vanno rispettati prima.
- Calcola quanto costa tenere una società in più. Bilancio, contabilità, adempimenti: sono spese che tornano ogni anno, e vanno confrontate con il vantaggio, cioè con i soldi in più da reinvestire.
- Parlane con chi ti segue. Con i numeri sul tavolo, non con una frase sentita da un amico.
Qualcosa può cambiare lungo la strada, ed è normale: oggi prelevi tutto e fra tre anni vuoi comprare il capannone, o i figli entrano in azienda. La holding non è una scelta per sempre, si rivede quando cambia quello che vuoi fare. Le prime cinque domande, però, vanno fatte prima di spendere soldi e tempo.
Quando i numeri degli ultimi anni e le tue intenzioni sono sul tavolo, la risposta diventa molto più chiara. È il lavoro della nostra consulenza societaria.
